消費(fèi)升級(jí)推動(dòng)中國(guó)餐飲、食品企業(yè)大步出海

民以食為天，餐飲是任何人無(wú)法回避的消費(fèi)，也是領(lǐng)跑社會(huì)消費(fèi)品零售總額增幅的行業(yè)之一。艾媒咨詢數(shù)據(jù)顯示，2013～2018年中國(guó)餐飲行業(yè)規(guī)模整體呈現(xiàn)增長(zhǎng)趨勢(shì)，行業(yè)增速維持在10%左右，2018年全國(guó)餐飲收入突破4萬(wàn)億元大關(guān)，同比增長(zhǎng)9.5%，較2017年下滑1.2個(gè)百分點(diǎn)。

隨著移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)、人工智能技術(shù)的快速發(fā)展，移動(dòng)支付盛行及新零售思潮的涌入，中國(guó)餐飲市場(chǎng)隨著消費(fèi)升級(jí)和城鎮(zhèn)化進(jìn)程已經(jīng)進(jìn)入發(fā)展新階段，也迎來(lái)了新的機(jī)遇和挑戰(zhàn)。

　　消費(fèi)者“食”的需求升級(jí)，一方面體現(xiàn)在對(duì)食材的健康、品質(zhì)、安全、營(yíng)養(yǎng)方面的要求越來(lái)越高，對(duì)進(jìn)口食材特別是肉類、水果、乳制品的需求增長(zhǎng)迅速，吸引國(guó)內(nèi)相關(guān)企業(yè)走出去布局、并購(gòu)國(guó)外優(yōu)質(zhì)農(nóng)牧業(yè)資源；另一方面則表現(xiàn)為當(dāng)下餐飲行業(yè)在整體增速放緩、激烈競(jìng)爭(zhēng)的環(huán)境下，一些具有中國(guó)特色，具備規(guī)模化、標(biāo)準(zhǔn)化運(yùn)營(yíng)能力的企業(yè)開(kāi)始大步走向海外布局。

　　構(gòu)建農(nóng)業(yè)國(guó)際化產(chǎn)業(yè)布局的大康農(nóng)業(yè)（002505.SZ）和聚焦中高端人群的火鍋品牌海底撈（6862.HK），即是代表上述兩個(gè)方向的典型案例。

　　海底撈：中國(guó)特色餐飲出海

　　海底撈的服務(wù)歷來(lái)為人稱道，給客戶提供 服務(wù)體驗(yàn)的海底撈到底能賺多少？從其8月發(fā)布的2019年中報(bào)可以看到，公司上半年收入116.95億元，同比增長(zhǎng)了59.3%；凈利潤(rùn)9.11億元，同比增長(zhǎng)41%；上半年新開(kāi)業(yè)130家餐廳，全球門店網(wǎng)絡(luò)從去年底的466家增至593家。截至2019年6月30日，服務(wù)了超過(guò)1.09億人次顧客，平均翻臺(tái)率為4.8次/天。半年凈賺9億多，在餐飲行業(yè)確實(shí)算績(jī)優(yōu)股了。

　　海底撈的主營(yíng)業(yè)務(wù)分三塊，分別為餐廳經(jīng)營(yíng)、外賣業(yè)務(wù)、調(diào)味品及食材銷售，其中餐廳經(jīng)營(yíng)是海底撈更大的收入來(lái)源。中報(bào)顯示，海底撈上半年593家餐廳營(yíng)收達(dá)113.3億元，同比增長(zhǎng)58.4%，貢獻(xiàn)率達(dá)到96.9%，餐廳營(yíng)收的大幅增長(zhǎng)，海底撈歸因于2018年下半年至2019年上半年新開(kāi)259間餐廳。

　　除了貢獻(xiàn)主要收入的門店，海底撈外賣業(yè)務(wù)也實(shí)現(xiàn)大幅增長(zhǎng)，上半年外賣營(yíng)業(yè)收入達(dá)18.79億元，同比增長(zhǎng)40.9%。調(diào)味品及食材銷售，雖然貢獻(xiàn)占比很小，但其背后的調(diào)料供應(yīng)商頤海國(guó)際（1579.HK）分享了海底撈的增長(zhǎng)紅利，成長(zhǎng)為國(guó)內(nèi)更大的中高端火鍋底料調(diào)味料生產(chǎn)商。頤海國(guó)際2019年中報(bào)顯示，上半年收入16.56億元，同比增長(zhǎng)64.9%；毛利為6.24億元，同比增長(zhǎng)72.0%，凈利潤(rùn)為2.92億元，同比增長(zhǎng)54.1%。

　　海底撈門店正處于高速擴(kuò)張期，不斷提高餐廳密度和拓展餐廳在全球覆蓋的地區(qū)范圍，頤海國(guó)際未來(lái)的業(yè)績(jī)也會(huì)隨之水漲船高，今年以來(lái)，兩家公司的股價(jià)經(jīng)歷波動(dòng)均已實(shí)現(xiàn)翻倍。

　　在加強(qiáng)國(guó)內(nèi)一二線城市門店拓展的同時(shí)，海底撈開(kāi)始布局廣闊的要外市場(chǎng)，目前海底撈的海外門店已覆蓋韓國(guó)、日本、新加坡、美國(guó)、英國(guó)等多個(gè)國(guó)家的一些重要城市，海外店鋪總數(shù)超過(guò)20家，火鍋品類的中國(guó)特色屬性配合標(biāo)準(zhǔn)化、規(guī)模化經(jīng)營(yíng)的走出去戰(zhàn)略，讓海底撈的品牌影響力得到了更大化提升。

　　此外，海底撈還在通過(guò)并購(gòu)餐飲品牌來(lái)擴(kuò)大市場(chǎng)規(guī)模和加速布局海外市場(chǎng)。11月5日，海底撈發(fā)布公告稱，公司有意收購(gòu)2個(gè)品牌的餐飲業(yè)務(wù)，并已與賣方就可能收購(gòu)事項(xiàng)訂立了諒解備忘錄。兩個(gè)收購(gòu)標(biāo)的分別為“漢舍中國(guó)菜”和“HaoNoodles”品牌持有的餐飲業(yè)務(wù)。漢舍中國(guó)菜在背景、上海及杭州經(jīng)營(yíng)了9家中餐廳，HaoNoodles則分別在上海和紐約經(jīng)營(yíng)有面館。

　　但值得注意的是，海底撈的高增長(zhǎng)伴隨著高成本，截至今年6月底，海底撈共有88378名員工，上半年支付員工成本達(dá)36.5億元，人力成本占總營(yíng)收31.2%。

　　國(guó)金證券認(rèn)為，今年上半年海底撈新增門店中900平方米以下小店的占比近七成，海底撈的單店?duì)I收貢獻(xiàn)將繼續(xù)呈下降趨勢(shì)。低線城市中大桌的消費(fèi)需求占比較高，能否轉(zhuǎn)化成以中小桌為主的復(fù)購(gòu)就餐習(xí)慣，是決定未來(lái)海底撈低線城市門店表現(xiàn)的關(guān)鍵。

　　食品行業(yè)分析師朱丹蓬對(duì)記者表示，海底撈找準(zhǔn)了中高端火鍋的定位，聚焦在優(yōu)質(zhì)的服務(wù)體系，體現(xiàn)在場(chǎng)景、氛圍及食材上，重點(diǎn)布局一二線城市，抓住了這一市場(chǎng)消費(fèi)升級(jí)和重體驗(yàn)的需求，進(jìn)而在資本加持下，獲得了快速成長(zhǎng)和向海外市場(chǎng)擴(kuò)張。但餐飲公司規(guī)?？焖贁U(kuò)張的同時(shí)，對(duì)應(yīng)的原材料、供應(yīng)鏈、人才儲(chǔ)備、管理等方面都要跟上，否則就會(huì)留下隱患給未來(lái)的發(fā)展衍生諸多問(wèn)題。

　　大康農(nóng)業(yè)：構(gòu)建全球一體化肉牛產(chǎn)業(yè)鏈

　　改革開(kāi)放40年，中國(guó)肉類生產(chǎn)、消費(fèi)量經(jīng)歷了快速增長(zhǎng)，消費(fèi)結(jié)構(gòu)、消費(fèi)場(chǎng)景、消費(fèi)時(shí)間節(jié)點(diǎn)等方面經(jīng)歷了前所未有的改變，肉類進(jìn)口規(guī)?？焖僭鲩L(zhǎng)的同時(shí)，伴隨著自去年8月以來(lái)國(guó)內(nèi)爆發(fā)的非洲豬瘟疫情，豬肉產(chǎn)量下滑明顯，帶動(dòng)牛羊肉及水產(chǎn)品等替代性消費(fèi)得到增長(zhǎng)，為進(jìn)口肉類擴(kuò)大市場(chǎng)占有率提供了機(jī)會(huì)，也對(duì)中國(guó)肉類生產(chǎn)模式、消費(fèi)結(jié)構(gòu)產(chǎn)生著深遠(yuǎn)的影響。

　　根據(jù)中國(guó)商務(wù)部數(shù)據(jù)，上世紀(jì)80年代豬肉產(chǎn)量在整個(gè)肉類里占比超過(guò)90%，近年來(lái)豬肉產(chǎn)量占比明顯下降，2018年豬肉產(chǎn)量在總體肉類（豬牛羊）占比62.7%，比1980年代下降了31.4個(gè)百分點(diǎn)；牛肉這一階段的產(chǎn)量占比則提升了7.1%。去年8月以來(lái)，受非洲豬瘟疫情影響，中國(guó)豬肉產(chǎn)量有所下降，今年前三季度豬肉產(chǎn)量合計(jì)3181萬(wàn)噸，同比下降17.2%，第三季度豬肉產(chǎn)量降幅同比達(dá)到40%左右。

　　從進(jìn)口的肉類結(jié)構(gòu)來(lái)看，進(jìn)口的豬、牛、羊占比都在大幅提高，2009～2018年的10年中，進(jìn)口豬肉從13.5萬(wàn)噸增長(zhǎng)到119.3萬(wàn)噸，年均增速達(dá)27.4%；進(jìn)口牛肉從1.4萬(wàn)噸增長(zhǎng)到103.9萬(wàn)噸，年均增速超過(guò)60%；

　　國(guó)家政策層面的加大開(kāi)放，消費(fèi)者對(duì)肉類的多元化、高品質(zhì)需求升級(jí)，國(guó)內(nèi)肉類生產(chǎn)消費(fèi)結(jié)構(gòu)的變化，以及國(guó)內(nèi)目前肉類供應(yīng)的現(xiàn)實(shí)情況，都在推動(dòng)優(yōu)質(zhì)進(jìn)口肉類特別是牛肉的增長(zhǎng)。

　　2008年～2018年中國(guó)牛肉消費(fèi)量從608.2萬(wàn)噸增長(zhǎng)至853萬(wàn)噸，牛肉產(chǎn)量從供給過(guò)剩5萬(wàn)噸逐年發(fā)展至缺口120.5萬(wàn)噸，且中國(guó)牛肉消費(fèi)量仍保持著穩(wěn)定增長(zhǎng)。2018年中國(guó)牛肉人均消費(fèi)約6.09千克/年，與歐洲人均消費(fèi)20千克/年相比存在很大的差距。

　　大康農(nóng)業(yè)正是抓住了中國(guó)巨大的市場(chǎng)和消費(fèi)升級(jí)，憑借布局早、卡位準(zhǔn)，定位高，模式新以及在“一帶一路”倡議中，依托緬甸豐富的肉牛資源對(duì)接中國(guó)市場(chǎng)，早早進(jìn)入云南肉牛市場(chǎng)搶占先機(jī)。

　　目前大康農(nóng)業(yè)的云南“跨境肉牛項(xiàng)目”已經(jīng)納入云南省“瑞麗-緬甸木姐”邊境經(jīng)濟(jì)合作區(qū)“1+3+1”規(guī)劃，成為拓展區(qū)的核心項(xiàng)目。根據(jù)“邊合區(qū)”的總體發(fā)展規(guī)劃（2017年～2035年），跨境肉牛項(xiàng)目將實(shí)現(xiàn)年進(jìn)口屠宰育肥牛規(guī)模百萬(wàn)頭的目標(biāo)。

　　大康農(nóng)業(yè)計(jì)劃在緬甸撣邦、曼德勒等緬北地區(qū)建立一個(gè)50萬(wàn)頭肉牛養(yǎng)殖基地，包括13座1萬(wàn)頭標(biāo)準(zhǔn)化育肥場(chǎng)，每場(chǎng)更大年出欄育肥牛4萬(wàn)頭，項(xiàng)目達(dá)產(chǎn)后，形成育肥牛年出欄52萬(wàn)頭能力；新建5座1萬(wàn)頭檢疫隔離場(chǎng)，項(xiàng)目達(dá)產(chǎn)后，形成年隔離檢疫50萬(wàn)頭待宰牛能力。公司現(xiàn)已于2018年3月在緬甸設(shè)立全資子公司康瑞農(nóng)牧，該公司于今年6月獲得緬甸MIC批文，成為緬甸頭家投資養(yǎng)殖肉牛的外資企業(yè)。

　　根據(jù)公司的規(guī)劃，將以緬甸、老撾、柬埔寨、泰國(guó)、印度等東南亞地區(qū)3.6億頭存欄役牛為牛源基礎(chǔ)，利用境外土地和勞動(dòng)力的優(yōu)勢(shì)，把老撾、緬甸打造成為中國(guó)在境外更大的肉牛養(yǎng)殖和牛肉產(chǎn)品供應(yīng)基地，實(shí)現(xiàn)境外肉牛資源與中國(guó)巨大消費(fèi)市場(chǎng)的資源互補(bǔ)。

　　此外，大康農(nóng)業(yè)還在巴西、新西蘭、老撾等多個(gè)國(guó)家投資有涉農(nóng)牧項(xiàng)目，正在加快推進(jìn)全球農(nóng)業(yè)和食品優(yōu)質(zhì)資源的布局，基本形成了以農(nóng)業(yè)和食品為核心的國(guó)際化全產(chǎn)業(yè)鏈體系，其中肉牛產(chǎn)業(yè)將成為公司另一重要“現(xiàn)金奶牛。

　　大康國(guó)際農(nóng)業(yè)食品股份有限公司董事長(zhǎng)葛俊杰表示，未來(lái)中國(guó)農(nóng)業(yè)的發(fā)展機(jī)會(huì)在于國(guó)際化，作為一家“走出去”的上市公司，大康要聚焦做好兩件事： ，落實(shí)整個(gè)巴西戰(zhàn)略布局，打造有影響力的國(guó)際糧商，構(gòu)建糧食貿(mào)易和農(nóng)資全產(chǎn)業(yè)鏈的集成平臺(tái)；第二，要把中緬跨境肉牛產(chǎn)業(yè)做好，未來(lái)巴西、阿根廷等南美地區(qū)和澳新地區(qū)也有望成為未來(lái)大康肉牛產(chǎn)業(yè)的開(kāi)拓市場(chǎng)。抓住中國(guó)消費(fèi)升級(jí)大趨勢(shì)，加快肉牛產(chǎn)業(yè)的布局和全球肉牛資源的掌控，更好地滿足中國(guó)市場(chǎng)是大康未來(lái)發(fā)展的重點(diǎn)。

　　商務(wù)部市場(chǎng)運(yùn)行和消費(fèi)促進(jìn)司副司長(zhǎng)王斌在剛剛落幕的第二屆中國(guó)國(guó)際進(jìn)口博覽會(huì)上表示，預(yù)計(jì)今年全年肉類總進(jìn)口量將超過(guò)500萬(wàn)噸，創(chuàng)歷史新高。朱丹蓬也預(yù)測(cè)，中國(guó)的餐飲行業(yè)今年市場(chǎng)規(guī)模應(yīng)該會(huì)超過(guò)4.5萬(wàn)億，未來(lái)還會(huì)持續(xù)增長(zhǎng)，到2020年可能超過(guò)10萬(wàn)億。

　　“中國(guó)改革開(kāi)放40年，之前的開(kāi)放更多集中在產(chǎn)業(yè)端、政策端、資本端，現(xiàn)在則在突出消費(fèi)端的開(kāi)放改革，讓更多高價(jià)高質(zhì)的商品進(jìn)入中國(guó)，滿足消費(fèi)者多元化的、更高更好的升級(jí)需求。”朱丹蓬表示，對(duì)互聯(lián)網(wǎng)、智能化更敏感的新生代，已經(jīng)成為整個(gè)中國(guó)餐飲行業(yè)的主流消費(fèi)者以及更大的推動(dòng)者，也是行業(yè)不斷創(chuàng)新、升級(jí)、迭代的重要推動(dòng)力。

　　在這波新生代強(qiáng)大消費(fèi)能力的推動(dòng)下，有中國(guó)特色的餐飲企業(yè)走向國(guó)際化和相關(guān)企業(yè)加大全球優(yōu)質(zhì)農(nóng)產(chǎn)品資源布局，將成為“食”領(lǐng)域的重要趨勢(shì)。